Сбербанк на пороге новых кредитных рисков: рост просроченной задолженности и давление на экономику

Проблемы экономики страны отражаются на балансе крупнейшего банка. Дефолтные активы Сбербанка с начала года выросли примерно на 20% и к концу сентября достигли 2,7 трлн руб., согласно отчетности госбанка.

«Самую большую неопределенность вызывает качество корпоративного портфеля», — отметил зампред правления и финансовый директор банка. Примерно 27,8% портфеля приходится на жилищное кредитование. Дефолтные кредиты строителям по проектному финансированию за девять месяцев выросли почти в полтора раза. В структуре портфеля — нефтегазовый сектор, металлургия и горнодобыча. Давление на клиентов растет на фоне высоких ставок.

Официально в III квартале ситуация улучшилась: банк создал меньшие резервы, однако это в первую очередь на бумаге. Ранее банк говорил, что банки со временем «получают все проблемы» экономики, и банк заранее создавал резервы по ряду отраслей. В III квартале часть резервов распустили, поэтому показатели оказались заниженными, но сейчас планируют переносить их на конкретные кейсы.

Поэтому четвертый квартал, по словам собеседника, будет ещё более негативным для юридических лиц: ухудшение финансового состояния клиентов, снижение выручки и продаж, экспортные ограничения и слабый инвестиционный спрос — в нескольких кейсах.

Реальные масштабы проблем, вероятно, выше: банк не считает реструктурированные кредиты просроченными, хотя они маскируют ухудшение. Центробанк учитывает рискованные реструктуризации и относит к проблемным 12,9% выданных всем банками корпоративных кредитов (около 13,3 трлн руб. на конец августа). По данным регулятора, рост портфеля проблемных кредитов за август связан с ухудшением положения отдельных угольных и электроэнергетических компаний. «Сбер» оценивает долю рынка корпоративного кредитования в 32,7%.

Ещё более 1,2 трлн руб. дефолтных кредитов выдано россиянам. Дефолтные ипотечные кредиты выросли с 203 до 251 млрд руб., по кредитным картам — с 305 до 344 млрд, по автокредитам — с 34 до 43 млрд; по потребительским кредитам дефолтные активы снизились с 620 до 608 млрд.

Экономика может вернуться к росту с возобновлением деловой активности, что позволит «разморозить» реструктурированный долг. По прогнозам ОЭСР и МВФ Россия сохранит слабый рост в ближайшие годы: ОЭСР прогнозирует рост ВВП на 0,5% в 2026 году и 0,6% в 2027 году, МВФ — около 0,9% в этом и следующем годах.